반응형 AI버블4 엔비디아 실적 발표 (AI버블, 국채금리, 투자전략) 2026년 8월 25일, 엔비디아가 2분기 매출 962억 달러를 발표했습니다. 전년 동기 대비 106% 성장, 예상치인 921억 달러를 단숨에 뛰어넘은 수치입니다. 숫자를 보는 순간, 솔직히 입이 벌어졌습니다. 그런데 이상하게도 마냥 기뻐지지가 않았습니다. 실적 자체는 완벽한데, 그 주변 풍경이 영 께름칙했기 때문입니다.기록적 실적, 그런데 왜 박수 소리가 작을까제가 직접 실적 발표 자료를 훑어봤는데, 수치 하나하나가 정말 압도적이었습니다. 2분기 매출 총이익률(Gross Margin)은 75%를 기록했습니다. 여기서 매출 총이익률이란 제품을 팔아서 남기는 이익의 비율로, 75%라는 숫자는 웬만한 소프트웨어 기업 수준의 수익성입니다. 반도체 회사치고는 거의 비상식적인 수준이라는 게 솔직한 느낌이었습니다... 2026. 8. 27. AI 과잉투자의 함정 (버블 경고, 전력 인프라, 경기침체) 주변에서 챗GPT, 제미나이, 클로드를 안 쓰는 사람을 찾기가 더 어려워진 요즘입니다. 제가 직접 세어봤더니 주변 10명 중 6명 이상이 AI를 실생활에 쓰고 있었고, 그 중 적어도 2명은 매일 업무에 활용하고 있었습니다. 일반인이 이 정도라면 기업은 얼마나 더 쓰고 있을까요. 그래서 데이터센터 건설 뉴스가 매일같이 쏟아지는 것이겠지만, 저는 그 뉴스들을 볼 때마다 한편으로는 불안한 기분이 듭니다.AI 호황이 만들어낸 버블 경고, 어디서 신호가 오고 있나텍사스 일대에 데이터센터가 들어서고 고용이 늘고 지역 경제가 살아난다는 소식은 분명 반가운 뉴스입니다. 그런데 제가 이 흐름을 들여다보면서 불편한 질문 하나가 계속 머릿속에 걸렸습니다. 이 투자의 열기가 실제 소득 증가로 이어지고 있는가, 아니면 특정 계.. 2026. 8. 26. AI 버블과 생존 마일리지 (버블 메커니즘, 레이 달리오 경고, 분산투자) 버블은 터지기 전까지 버블이 아니라고 하는데, 그 말이 맞다면 지금 시장은 무엇입니까? 2026년 들어 K반도체 주식에 하루가 멀다 하고 사이드카가 발동되고, 금리는 계속 인상 기조를 유지하는 가운데 AI버블 논란이 거세지고 있습니다. 저도 최근 레이 달리오의 인터뷰를 보고 나서 심장이 철렁 내려앉는 느낌을 받았습니다. 버블의 역사와 발생 메커니즘을 짚어보고, 제가 직접 계산해 본 생존 마일리지 이야기를 함께 풀어보겠습니다.레이달리오 인터뷰 2026년 7월버블 메커니즘과 달리오의 경고: 지금은 몇 단계입니까일반적으로 버블은 갑자기 찾아온다고 알려져 있지만, 제가 과거 닷컴버블과 2008년 금융위기 관련 자료를 직접 추적해 본 경험상 버블은 단계적으로 아주 천천히, 그러나 구조적으로 진행됩니다. 레이 달리.. 2026. 8. 20. AI 버블론 (과잉투자, 수익 괴리, 분산투자) 솔직히 저는 버블을 몸으로 겪어본 적이 없습니다. 2008년 리먼 사태도, 2002년 닷컴버블도 뉴스와 영화로만 봤을 뿐입니다. 그런데 요즘 코스피와 글로벌 증시가 AI 거품론으로 흔들리는 걸 보면서 처음으로 "내가 버텨낼 수 있을까?"라는 질문을 스스로에게 던지게 됐습니다. 20년 가까이 주식을 해온 제가 이제야 묻기 시작한 질문입니다. AI 과잉투자, 지금 시장이 흔들리는 이유팔란티어가 실적을 발표했는데 주가가 8% 빠졌습니다. 엔비디아는 4%, 테슬라는 5% 하락했습니다. 그리고 '빅쇼트'의 마이클 버리가 엔비디아와 팔란티어 하락에 베팅했다는 소식이 전해지면서 시장 분위기가 급격히 식었습니다.여기서 잠깐, '빅쇼트'라는 영화를 기억하시는 분이라면 마이클 버리가 어떤 인물인지 아실 겁니다. 2008년.. 2026. 8. 16. 이전 1 다음 반응형
